加拿大银行可能被迫兼职一份新工作—

—非自愿地产清算商。OSFI 2026年第一季度初步申报文件显示，未保险房贷净减值金额激增150%，恰逢房价大幅下跌。当越来越多楼花房贷依赖过时的“一揽子评估”，银行能收回多少真金白银，正成为悬在头顶的问号。

净减值金额：银行计划通过卖房收回的损失

净减值金额是银行扣除信贷准备金后的总损失。计算方法为第三阶段未偿还房贷债务减去预期信贷损失准备金。第三阶段房贷是指银行认为借款人不太可能偿还的债务，通常是逾期至少90天的房贷。预期信贷损失准备金是银行为弥补潜在损失而预留的现金。

简而言之，净减值金额就是银行计划通过卖房收回的那部分钱——也就是面临风险的房贷价值与已备现金之间的缺口。


72亿加元：银行押注卖房回血的数字

银行预计通过卖房回收的金额出现前所未有的大幅增长。OSFI初步申报数据显示，2026年第一季度未保险房贷净减值金额达72亿加元，比去年增长14.9%。自2022年以来，这一数字已激增150%，而同期房价下跌约21%。

这正是问题所在——可回收价值。

谁在违约？高信用投资者成主力

银行没有披露哪些群体陷入困境，但数据表明，后房地产繁荣时期，违约增长主要集中在高信用投资者群体。媒体擅长找到“因房贷陷入困境的完美家庭”，但定量数据与这些轶事证据明显矛盾。事实上，长期业主拥有多年积累的大量资产，而首次购房者基本被挡在投机泡沫之外。

问题才刚开始：楼花房贷风险待解

这个问题远未消散，预计未来两年还将加剧。六大银行目前主导着投资者房贷市场，越来越多地使用过时的“一揽子评估”来验证数年前的楼花合同价格。在房价已下跌21%的情况下，这72亿“可回收”债务中有多少由真实资产支撑，尚不明确。

这不是单纯的猜测，而是加拿大银行监管机构与银行之间正在闭门较劲的问题。

来源：

https://betterdwelling.com/canadian-banks-7b-side-hustle-involuntary-real-estate-liquidator/